MORNING NOTE 03/01/2024 – Nhóm vốn hóa lớn dẫn dắt thị trường – Ngân hàng

DIỄN BIẾN THỊ TRƯỜNG THẾ GIỚI

Giá dầu Brent giảm phiên thứ 4 liên tiếp

• Dầu thô Brent kỳ hạn giảm xuống dưới 77 USD/thùng, sau khi tăng lên mức cao nhất là 79.06 USD vào đầu ngày trong bối cảnh lo ngại rằng căng thẳng địa chính trị gia tăng ở Trung Đông có thể làm gián đoạn nguồn cung. Cuối tuần qua, trực thăng của Hải quân Hoa Kỳ đã phá hủy ba chiếc thuyền của Houthi khi thủy thủ đoàn cố gắng lên một tàu container ở Biển Đỏ. Trong khi đó, giá dầu vẫn chịu áp lực do lo ngại nguồn cung toàn cầu ngày càng tăng, đặc biệt từ các nhà sản xuất ngoài OPEC và những bất ổn từ phía cầu. Mỹ đã đạt mức cao kỷ lục về sản lượng dầu thô, ước tính khoảng 13.3 triệu thùng/ngày trong kỳ báo cáo mới nhất, song song với sản lượng kỷ lục ở Brazil và Guyana.
• Đồ thị giá dầu Brent đóng cửa giảm 1.26% trong phiên giao dịch ngày 02/01/2024 tiếp tục đà điều chỉnh. Khả năng giá dầu sẽ quay về kiểm định vùng hỗ trợ 73.2 USD/thùng. Xu hướng ngắn hạn vẫn đang duy trì ở mức TĂNG

Phố Wall diễn biến trái chiều trong ngày giao dịch đầu tiên của năm mới

• Phố Wall có khởi đầu không ổn định vào năm 2024, sau một năm 2023 mạnh mẽ chứng kiến mức tăng hai con số ở ba chỉ số chính. S&P 500 giảm 0.57% và Nasdaq giảm hơn 1% trong khi chỉ số Dow Jones tăng 25.5 điểm. Các nhà đầu tư tiếp tục kỳ vọng vào chính sách kinh tế và tiền tệ trước biên bản FOMC và báo cáo việc làm quan trọng được công bố vào cuối tuần. Công nghệ là lĩnh vực hoạt động kém nhất, bị kéo theo bởi lợi suất trái phiếu kho bạc tăng và cổ phiếu Apple giảm 3% sau khi Barclays hạ mức xếp hạng của công ty xuống mức thấp và mục tiêu giá từ 161 USD xuống còn 160 USD do doanh số bán iPhone mờ nhạt.
• Đồ thị giá của chỉ số S&P 500 đóng cửa giảm 0.57% trong ngày giao dịch 02/01/2024 điều chỉnh phiên thứ 2 liên tiếp. Khả năng nhịp điều chỉnh sẽ kết thúc do lực cầu tham gia tốt quanh vùng 4,723 và sẽ tiếp tục xu hướng tăng. Ngoài ra, xu hướng ngắn hạn của 3 chỉ số vẫn đang duy trì ở mức TĂNG.

DIỄN BIẾN THỊ TRƯỜNG VIỆT NAM

Khối ngoại bán ròng 425 tỷ, nhóm Dịch vụ tài chính bị bán ròng mạnh nhất

Tự doanh mua ròng 126 tỷ

Chỉ số YS30 – Nhịp điều chỉnh có thể sẽ còn diễn ra

• Chỉ số YS30 đóng cửa ở mức 90.55 điểm với khối lượng giao dịch tăng mạnh hơn 50% so với phiên giao dịch trước đó. Đồng thời, đồ thị giá của chỉ số YS30 vẫn đang trong giai đoạn tích lũy ngắn hạn cho nên đồ thị giá có thể sẽ chưa thể vượt được mức kháng cự 92.70 điểm trong những phiên giao dịch tới. Trong ngắn hạn, nhịp điều chỉnh có thể sẽ còn diễn ra trong những phiên giao dịch tới. Ngoài ra, xu hướng ngắn hạn của chỉ số YS30 vẫn duy trì ở mức TĂNG. Do đó, chúng tôi khuyến nghị các nhà đầu tư ngắn hạn có thể tiếp tục nắm giữ tỷ trọng cổ phiếu ở mức cao trong danh mục và tận dụng nhịp điều chỉnh để gia tăng tỷ trọng cổ phiếu.
• Hệ thống xu hướng ngắn hạn xuất hiện tín hiệu MUA cổ phiếu: VCB.
• Hệ thống xu hướng ngắn hạn xuất hiện tín hiệu BÁN cổ phiếu: GEX.

Nhóm cổ phiếu chú ý

Ngân hàng – Vượt đỉnh tháng 12/2023

• Mức Sector Rating của nhóm Ngân hàng ở mức 68 điểm cho nên chúng tôi đánh giá TRUNG TÍNH mức xếp hạng tăng trưởng của nhóm cổ phiếu này.
• Mức định giá P/B của nhóm Ngân hàng ở mức 1.5x cho thấy mức định giá này vẫn thấp so với lịch sử. Đồng thời, kinh tế được kỳ vọng sẽ hồi phục trong năm 2024 cho nên nhóm Ngân hàng được dự báo là có động lực tăng trưởng tốt hơn so với năm 2023. Tuy nhiên, trong trung hạn, nhóm cổ phiếu này chưa có quá nhiều động lực tăng trưởng rõ ràng và sẽ có sự phân hóa giữa các cổ phiếu.
• Chỉ số nhóm Ngân hàng đóng cửa tăng 1.1% và đồ thị giá vượt mức đỉnh tháng 12/2023 với khối lượng giao dịch duy trì trên mức khối lượng giao dịch trung bình 20 phiên. Đồng thời, đồ thị giá của chỉ số nhóm này có dấu hiệu bước vào giai đoạn biến động mạnh theo chiều hướng tích cực cho thấy xu hướng ngắn hạn rõ ràng hơn và rủi ro ngắn hạn vẫn ở mức thấp. Điểm tích cực là đồ thị giá đã hình thành mô hình tăng giá Bullish Gartley.
• Xu hướng ngắn hạn của chỉ số nhóm Ngân hàng vẫn duy trì ở mức TĂNG, trong khi đó xu hướng trung hạn của chỉ số này vẫn duy trì ở mức GIẢM. Do đó, chúng tôi khuyến nghị các nhà đầu tư ngắn hạn có thể MUA và NẮM GIỮ nhóm cổ phiếu này.
• Cổ phiếu mạnh nhất nhóm: ACB, HDB, BID, MBB.

Xem báo cáo chi tiết tại:Morning Note_240103